Rekap 5 Oktober: tabrakan helm!

Brenda Buttner dan bergabung dengan: Gary B. Smith, kolumnis RealMoney.com; Tobin Smith, pendiri dan ketua ChangeWave Research; Scott Bleier, presiden HybridInvestors.com; Adam Lashinsky, penulis senior untuk Keberuntungan mmajalah; dan Gary Kaltbaum, teknisi pasar senior untuk TradingMarkets.com.

Lubang Perdagangan

Menabrak! Jika sejarah dapat menjadi panduan, itulah MO pasar pada bulan Oktober. Ketika Dow turun, sering kali terjadi pada bulan ini.

Faktanya, tiga persentase kerugian tertinggi dalam satu hari semuanya terjadi pada bulan Oktober. Dan lima dari sepuluh hari terburuk dalam sejarah Dow semuanya terjadi pada bulan ini.

Gary K berpikir ada kemungkinan lebih dari 50% kita akan mengalami kehancuran satu hari di bulan ini, meskipun banyak saham yang sudah jatuh. Namun ia juga yakin pasar bisa menekan dan menghentikan aksi bearish ini karena sudah terjadi 9 kali di bulan Oktober.

Gary B. juga mengatakan pasar bisa ambruk di bulan Oktober. Dia memetakan kinerja Dow kembali ke tahun 2000 dan menarik garis tren menurun dari posisi terendahnya. Menurutnya jika Dow terus bergerak turun, maka akan menuju ke 6.500.

Scott melihat pasar mengarah lebih rendah. Katanya menyakitkan, tapi trennya turun, dan ada saatnya tidak ada pembeli. Dia yakin trennya butuh waktu untuk naik, tapi Dow akan berada di bawah 7.000.

Tobin mengatakan semakin banyak berita buruk bagi pasar, dan keadaannya semakin buruk. Menurutnya, segala sesuatunya akan mengalami kehancuran, sebagian karena investor individu akan mulai menjual setelah melihat kinerja buruk di 401k mereka.

Adam memperingatkan bahwa jika pasar benar-benar ambruk, investor tidak boleh berharap pasar akan kembali terpuruk.

Stok X-Ubah

Scott, Toby dan Gary K. semuanya datang untuk memilih saham yang akan menjadi kejutan di bulan Oktober dan bergerak lebih tinggi.

Scott berkata Kutahan (AHO) investor akan menyukai bulan Oktober yang merah karena murah dan imbal hasil 4%. Scott menjuluki perusahaan itu sebagai perusahaan terbesar yang belum pernah Anda dengar. Namun hal itu tidak menjadi masalah bagi Gary K. dan Toby, yang sama-sama tidak menyukai saham tersebut.

Toby berpikir Eon Labs (KEHIDUPAN) akan sukses pada bulan Oktober karena obat-obatan baru mulai bermunculan dan berkembang sementara kondisi perekonomian sedang buruk. Scott dan Gary K. menyukai kinerja saham tersebut, namun mengatakan mereka berdua akan menunggu karena perusahaan tersebut baru go public kurang dari setahun.

Gary K. memiliki PETsMART (PETM) sebagai kejutannya di bulan Oktober. Katanya pasar sedang terpuruk, tapi stok tidak anjlok. Penghasilan dan pendapatannya juga meningkat, dia membuka banyak toko baru, dan Gary yakin bahwa kesuksesannya akan menghasilkan lebih banyak kesuksesan. Toby menyukai sahamnya, tetapi Scott mengatakan jika pasar melemah, maka pasar juga akan melemah.

Chartman

Gary B. dan Adam kembali menentukan apakah dua saham yang naik saat pasar turun masih lebih tinggi.

Tidak diragukan lagi bahwa kuartal terakhir merupakan kuartal yang sulit – yang terburuk bagi Wall Street sejak tahun 1987. Namun tidak semua saham melemah. Faktanya, Amylin Pharmaceuticals (AMLN) naik 52% dari Juli hingga September.

Gary menyukai grafik Amylin karena baru-baru ini berhasil menembus tren turun sejak tahun 2000. Dia menyarankan untuk membelinya sekarang dan berpikir Amylin akan menuju $25. (Saham ditutup pada hari Jumat pada $15,80.)

Adam tidak terlalu optimis dengan saham tersebut karena perusahaan tidak memiliki penjualan dan dinilai terlalu tinggi. Juga perjanjian Amylin dengan Johnson & Johnson (JNJ) telah berantakan dan kesepakatannya dengan Eli Lilly mungkin juga hilang.

Saham lain yang melonjak ketika semua orang melakukan tanking: Take-Two Interactive Software (TTWEE). Naik 41% sementara Dow turun 18%.

Gary mengatakan ada lebih banyak keuntungan untuk Take-Two. Dia menyukai bahwa sahamnya baru saja menembus ke level tertinggi baru dan mengatakan untuk mengambil posisi beli kecuali jika ditutup di bawah $26. (Take-Two ditutup pada hari Jumat dengan harga $27,95.)

Adam memiliki pandangan berbeda tentang Take-Two. Katanya, investor yang short stock menyukai yang ini. Dia yakin perusahaan tidak memiliki penelitian dan pengembangan yang cukup. Dan yang lebih penting lagi, SEC sedang menyelidiki perusahaan tersebut.

Prediksi

Scott: Ambil uangnya dan lari bersama Petrobras (PBR)!

Gary B: Stok truk menghasilkan keuntungan 20%.

Tobin: Bimbingan (GDT) mendapat kejutan dari bisnis “defib”; hingga 25%

Adam: Kontroversi IPO Melanda Morgan Stanley (MWD)

Gary K: Pada awal tahun 2003 Intel (INTC) diskon 30%; Nasdaq turun 15%