Menabung untuk kuliah dan cara menanggung kerugian di IRA

Minggu ini, Gail membantu pembaca menavigasi rencana tabungan perguruan tinggi dan mengungkapkan langkah-langkah yang harus diambil jika Anda ingin menggunakan kerugian IRA untuk mengurangi pajak Anda.

Ibu Buckner yang terhormat,

Saya membaca artikel yang Anda tulis online hari ini tentang 529 rencana tabungan kuliah. Saya kebetulan menonton ini untuk kedua putri saya. Saat ini mereka memiliki reksa dana dan IRA pendidikan yang saya sumbangkan dalam jumlah maksimal $500 beberapa tahun yang lalu. Saya merasa 529 mungkin merupakan cara yang tepat untuk menabung untuk pendidikan perguruan tinggi mereka. Namun, saya kewalahan dengan semua keputusan yang harus diambil.

Haruskah saya tetap tinggal di Connecticut, tempat kami tinggal, meskipun Connecticut tidak menawarkan potongan pajak? New York punya, tapi bisakah saya mendapatkannya jika saya bukan penduduk NY?

Terima kasih banyak atas waktu Anda.

Sue Ellen

Sue sayang –

Anda adalah ibu yang cerdas! Semakin dini Anda mulai menabung untuk pendidikan anak, semakin banyak waktu yang Anda miliki untuk bunga majemuk untuk menghasilkan keajaiban. Compounding adalah dimana pendapatan setiap tahunnya diperbesar karena pendapatan tersebut tidak hanya didasarkan pada investasi awal Anda, namun juga LABA dari investasi Anda.

Karena ditambahkan ke akun Anda setiap tahun, Anda akhirnya memperoleh penghasilan dari penghasilan yang Anda peroleh di tahun-tahun sebelumnya, serta dari pokok pinjaman Anda. Albert Einstein menganggap bunga majemuk sebagai penemuan terpenting abad ke-20, lebih penting daripada Teori Relativitasnya sendiri, jadi siapakah saya yang bisa membantahnya?

529 rencana tabungan perguruan tinggi memiliki banyak kesamaan dengan IRA pendidikan, yang sekarang disebut “Rekening Tabungan Pendidikan”. Dengan keduanya, kontribusi Anda bertambah bebas pajak federal, asalkan penarikan digunakan untuk biaya pendidikan yang “memenuhi syarat”. Keringanan pajak ini memberi salah satu rekening ini keuntungan besar dibandingkan reksa dana reguler dan UGMA/UTMA (“Hadiah Seragam ke Rekening Kecil” atau “Transfer Seragam ke Rekening Kecil”).

Namun ada perbedaan penting antara 529s dan rekening tabungan pendidikan (EST). Mulai tahun ini, penarikan dari EST dapat digunakan secara federal bebas pajak untuk membayar tidak hanya biaya kuliah, tetapi juga biaya pendidikan yang dikeluarkan saat seorang anak berada di taman kanak-kanak hingga sekolah menengah atas. Hal ini mencakup hal-hal seperti seragam sekolah, uang sekolah, dan penitipan setelah sekolah. Jumlah maksimum yang dapat Anda sumbangkan ke EST juga meningkat menjadi $2.000 per tahun.

Di sisi lain, 529 kontribusi hanya dapat digunakan secara federal bebas pajak untuk biaya kuliah. Jadi, Anda tidak boleh menyerbu toples kue kampus sebelum waktunya. Dan kontribusi pada rencana 529 bisa mencapai $55.000 dalam satu tahun untuk setiap penerima tanpa dikenakan pajak hadiah federal. Pada dasarnya, IRS mengizinkan Anda menggunakan 5 tahun dari batas hadiah tahunan Anda ($11.000) dalam satu tahun. Jika Anda melakukan ini, Anda tidak dapat menghadiahkan apa pun lagi kepada anak tersebut sampai usia 5 tahunnya berakhir.

Sebagai pasangan yang sudah menikah, Anda dan suami dapat menggunakan hak istimewa ini untuk memberikan kontribusi $110,000 (2x $55,000) ke rekening 529 untuk SETIAP putri Anda.

Secara realistis, kebanyakan orang tua tidak mampu membiayainya. Tapi mungkin nenek dan kakek bisa? Dan ada penghematan pajak properti yang signifikan jika mereka melakukannya: dengan asumsi mereka menggunakan batas hadiah gabungan mereka, setelah 5 tahun Nenek dan Kakek dapat mengurangi properti kena pajak mereka sebesar $110.000 – namun MEREKA MASIH MENGONTROL uang asalkan salah satu dari mereka adalah “pemilik” akun tersebut.

Percayalah, tidak ada akun lain seperti 529 di Amerika! Tidak ada hal lain — bahkan perwalian — yang memungkinkan Anda untuk menyumbangkan suatu aset dan dengan demikian mengeluarkannya dari harta kena pajak Anda, namun tetap memungkinkan Anda untuk mengendalikannya sampai hari kematian Anda. Tapi 529 bisa. Pemilik adalah satu-satunya orang yang dapat mengizinkan penarikan.

Faktanya, pemilik 529 bahkan dapat melakukan penarikan yang tidak memenuhi syarat, yang bukan untuk biaya kuliah. Akan ada penalti 10% untuk hal ini, namun hanya akan dinilai berdasarkan bagian PENDAPATKAN dari penarikan. Artinya, jika nenek membutuhkan sebagian uangnya kembali, dia dapat mengaksesnya.

Jadi, dibandingkan dengan Rekening Tabungan Pendidikan, 529 memungkinkan kontribusi tahunan yang jauh lebih besar, menawarkan manfaat pajak properti yang signifikan, dan kendali penuh. Selain itu, tidak seperti ESA atau UGMA/UTMA, 529 tidak dianggap sebagai aset siswa (karena dia tidak pernah memiliki kendali atas uang tersebut). Artinya, bantuan keuangan mungkin tidak terlalu berarti.

Hampir setiap negara bagian memiliki semacam 529 saat ini dan setiap rencana berbeda-beda, jadi saya memahami betapa beratnya mencoba memutuskan mana yang terbaik untuk kasus Anda. Selain itu, karena negara bagian hanya dapat memberikan keringanan pajak kepada penduduknya sendiri, pengurangan pajak yang ditawarkan oleh negara bagian di luar negara bagian Anda tidak ada gunanya bagi Anda. (New York tidak dapat memberikan keringanan pajak kepada penduduk Connecticut.)

Namun di satu sisi, ini membuat keputusan Anda lebih mudah. Meskipun pengeluaran menjadi pertimbangan, Anda juga ingin mencermati siapa yang mengelola investasi dalam paket 529 tertentu. Semakin banyak waktu yang Anda miliki sebelum anak Anda masuk perguruan tinggi, semakin penting kinerja investasinya. Karena penggabungan, perbedaan keuntungan sebesar 1% setiap tahunnya akan bertambah.

Perlu diingat, kita sedang mendekati tahun ketiga dengan tingkat pengembalian pasar saham yang suram. Jadi jangan mengharapkan keajaiban. Namun tetap mencari manajer yang bisa memberikan kerugian lebih kecil dari pasar. Ini harus menjadi tanda bahwa seorang pengelola uang dapat menghasilkan output yang lebih tinggi dari pasar ketika pasar berubah.

Seperti yang mungkin Anda ketahui, membatasi 529 pilihan Anda pada beberapa negara bagian hanyalah langkah pertama. Selanjutnya, Anda harus memutuskan investasi mana yang akan dipilih! Berapa persentase uang Anda yang akan masuk ke masing-masing? Seberapa sering Anda harus menyeimbangkan kembali? Haruskah kontribusi baru dimasukkan ke dalam pilihan investasi yang berbeda?

Salah satu cara untuk mempermudah hal ini adalah dengan menempatkan investasi secara autopilot. Beberapa negara bagian menawarkan 529 portofolio yang secara otomatis disesuaikan dengan usia penerima manfaat. Ketika anak-anak masih kecil, mereka lebih tertarik pada saham untuk mendapatkan keuntungan lebih tinggi yang ditawarkan saham secara historis. Ketika anak-anak mendekati usia kuliah, campuran portofolio lebih banyak beralih ke obligasi dan uang tunai, yang memiliki volatilitas lebih kecil.

Dengan semua masalah yang terlibat — 529 atau Rekening Tabungan Pendidikan? Pertimbangan pajak hadiah dan properti. Siapa yang seharusnya menjadi pemilik akun tersebut? Rencana apa? Investasi apa? Anda juga harus ingat bahwa perlakuan federal bebas pajak atas distribusi paket 529 saat ini akan berakhir pada tanggal 31 Desember 2010, kecuali diperpanjang oleh Kongres. Mengingat kompleksitas keputusan yang harus Anda ambil, masuk akal untuk duduk bersama penasihat yang dapat melakukan kerja keras untuk Anda dan membantu Anda menyelesaikan semuanya.

Bagaimanapun Anda memutuskan untuk pergi, saya tahu gadis-gadis Anda akan menghargainya!

Semua yang terbaik,

Gail

Gail sayang,

Saya telah memiliki Roth IRA selama tiga tahun dan telah menyumbangkan total $6000 ke dalam akun. Saya belum memberikan kontribusi apa pun untuk tahun 2002. IRA saya memiliki saldo kurang dari $2000 karena saya berinvestasi dengan buruk. Apakah ada cara bagi saya untuk menutup rekening, menarik uang dan mengklaim kerugian pajak saya?

Bisakah saya membuka Roth IRA lain setelah itu?

Terima kasih

Wendy

Wendy sayang,

Jawaban atas kedua pertanyaan tersebut adalah “ya”, namun ada beberapa aturan yang perlu diingat.

Untuk menyatakan kerugian pada Roth IRA Anda, akun harus ditutup dan dikosongkan. Jika Anda memiliki lebih dari satu Roth, SEMUAnya harus dikosongkan dan keuntungan/kerugian dihitung berdasarkan hasil total untuk semua Roth IRA Anda. Berdasarkan apa yang Anda uraikan, dengan asumsi ini adalah satu-satunya Roth IRA yang Anda miliki, Anda akan mengalami kerugian sebesar $4,000.

Tapi jangan terlalu bersemangat dulu. Ed Slott, seorang CPA di Rockville Center, NY, mengatakan bahwa untuk menggunakan kerugian sebesar $4.000 ini untuk mengimbangi pendapatan Anda dan dengan demikian mengurangi pajak Anda, Anda harus melewati rintangan lain. Kerugian IRA tidak dianggap secara terpisah, namun dikumpulkan dengan “pengurangan terperinci” lainnya yang Anda miliki. Dan pengurangan yang diperinci hanya dapat dikurangkan jika melebihi 2% dari pendapatan kotor Anda yang disesuaikan.

Misalnya, pendapatan kotor Anda yang disesuaikan tahun ini adalah $40.000. Dua persennya adalah $800. Jika kerugian IRA Anda adalah satu-satunya Pengurangan Terperinci yang Anda miliki, $3,200 ($4,000-800) dapat digunakan untuk mengurangi penghasilan kena pajak Anda. Jika pendapatan kotor Anda yang disesuaikan adalah $80.000, Anda hanya dapat mengurangi $2.400 ($4.000-1600). Dengan kata lain, semakin tinggi penghasilan Anda, semakin kecil pula potongan yang Anda peroleh.

Sayangnya, jika Anda termasuk di antara jutaan warga kelas menengah Amerika yang kini tunduk pada “Pajak Minimum Alternatif” yang semakin meluas, Anda benar-benar kurang beruntung. Berdasarkan AMT, Anda kehilangan hampir semua potongan pajak yang biasanya dapat Anda ambil.

Dengan asumsi Anda tidak tunduk pada AMT (dan tidak ada cara untuk mengetahuinya sebelumnya, karena Anda tidak akan mengetahuinya sampai Anda menghitung pajak penghasilan dengan cara biasa), jangan berbalik dan membuka Roth IRA lain tahun ini! Jika Anda melakukan ini, Anda akan mengakhiri tahun 2002 dengan saldo di Roth dan oleh karena itu tidak akan menghilangkan akun Roth Anda. Slott, yang situs webnya www.irahelp.commengatakan Anda harus memberikan kontribusi tahun 2002 ke Roth IRA tahun DEPAN, antara 1 Januari dan 15 April.

Perhatikan juga bahwa—berapa pun usia Anda—tidak ada pajak penghasilan atau penalti jika satu-satunya hal yang Anda tarik dari Roth IRA adalah uang yang Anda sumbangkan.

Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk mendapatkan nasihat investasi dan pajak profesional sehingga Anda tidak perlu mengalami hal ini lagi.

Semoga sukses,

Gail

Jika Anda memiliki pertanyaan untuk Gail Buckner dan $ Anda penting kolom, kirim ke [email protected] beserta nama dan nomor telepon Anda.

Gail Buckner dan Foxnews.com menyesalkan bahwa tidak semua surat dapat ditanggapi dan beberapa di antaranya dapat digabungkan untuk membahas suatu topik secara lebih lengkap.

Untuk mengakses kolom Gail sebelumnya, cukup gunakan fitur “Pencarian” kami yang baru: ketik “Buckner” dan Anda akan dapat menemukan semuanya $ Anda penting kolom sejak April 2001.

Pendapat yang dikemukakan dalam artikel ini adalah pendapat Nona Buckner atau pemberi komentar individu, dan tidak mencerminkan pandangan Putnam Investments Inc. atau afiliasinya. Anda harus berkonsultasi dengan penasihat keuangan Anda sendiri untuk mendapatkan nasihat mengenai keadaan keuangan spesifik Anda. Artikel ini hanya sebagai informasi dan bukan merupakan tawaran untuk menjual reksa dana atau investasi lainnya.