Hutang dan pajak Anda | Berita Rubah

MEREKA KEDUA TERLALU TINGGI, Kanan? Tapi rasa bersalah Anda sebenarnya bisa membantu menjauhkan si kembaran jahat. Mengapa? Sebagian dari bunga yang Anda keluarkan setiap bulan dapat dikurangkan dari pajak. Kembali ke “masa lalu yang indah,” pembayar pajak diizinkan untuk mengurangi semua biaya bunga mereka, bahkan tagihan kartu kredit untuk liburan, jas Armani, dan tiket bioskop. Kemudian Kongres menyadarinya.

Sekarang, kode pajak hanya memperbolehkan pemotongan untuk jenis bunga tertentu. Hal ini menjadikan pengelolaan utang lebih penting dari sebelumnya karena pada dasarnya Anda akan dikenakan sanksi oleh IRS jika Anda memiliki bunga yang termasuk dalam kategori tidak dapat dikurangkan. Berikut ringkasan singkat kapan Anda mendapatkan keringanan pajak untuk pinjaman dan kapan tidak.

Bunga Hipotek Rumah
Anda diperbolehkan melakukan pengurangan bunga hingga $1 juta dalam hipotek yang digunakan untuk memperoleh atau memperbaiki tempat tinggal pribadi utama Anda dan satu rumah lainnya. Bunga hipotek atas tempat tinggal pribadi ketiga Anda dan seterusnya dianggap sebagai pengeluaran pribadi yang tidak dapat dikurangkan.

Jadi trik pengelolaan utang yang bijaksana dari segi pajak adalah: (1) pastikan Anda tidak memiliki utang hipotek lebih dari $1 juta dan (2) membayar tunai untuk rumah ketiga, keempat, dan kelima. Kita semua harus menghadapi tantangan keuangan seperti itu.

Hati-hati jika Anda mempunyai penghasilan tinggi. Hingga 80% dari penghapusan bunga hipotek rumah yang Anda harapkan dapat “dihapuskan secara bertahap” ketika Anda menuliskan pensil di atas kertas pada waktu pajak. Untuk tahun 2004, penghapusan bertahap dimulai ketika pendapatan kotor yang disesuaikan melebihi $142.700, atau $71.350 jika Anda sudah menikah dan mengajukan pengembalian terpisah. Ambang batas untuk tahun 2005 masing-masing adalah $145.950 dan $72.975. Intinya: orang-orang yang menghasilkan banyak uang kehilangan sebagian besar dari kelompok pajak bunga hipotek yang kita anggap remeh sebagai orang biasa. Jadi membayar tunai untuk tempat tinggal megah masuk akal jika seseorang menghasilkan banyak uang.

Bunga pinjaman ekuitas rumah
Anda juga diperbolehkan untuk mengklaim pengurangan bunga pinjaman ekuitas rumah hingga $100.000, terlepas dari bagaimana Anda menggunakan hasil pinjaman tersebut. Angka $100.000 berada di atas batas $1 juta yang dijelaskan di atas. Jadi, Anda sebenarnya dapat memiliki utang hingga $1,1 juta terhadap rumah pertama dan kedua Anda dan masih dipotong bunganya.

Dua peringatan di sini. Pertama, utang ekuitas rumah, jika ditumpuk di atas hipotek “biasa” Anda, tidak boleh melebihi nilai pasar wajar dari properti tersebut. Jadi Anda tidak bisa menghapus semua bunga pinjaman ekuitas rumah sebesar 125% yang Anda lihat dipromosikan di TV. Misalnya, hipotek pertama Anda adalah $150.000 dan rumah Anda bernilai $225.000. Anda mungkin bisa mendapatkan pinjaman ekuitas rumah senilai $100.000, tetapi Anda hanya dapat mengurangi bunga sebesar $75.000.

Kedua, bunga pinjaman ekuitas rumah hanya dapat dikurangkan untuk tujuan pajak minimum alternatif (AMT) jika Anda menggunakan dana tersebut untuk memperoleh, membangun, atau memperbaiki rumah pertama atau kedua. Jadi jika Anda berada dalam mode AMT, pahamilah bahwa Anda mungkin tidak mendapatkan keringanan pajak jika Anda mengambil pinjaman ekuitas rumah sebesar $50.000 untuk membeli BMW baru dan membayar kawat gigi anak Anda. Di sisi lain, jika Anda membelanjakan $50.000 untuk membangun kolam renang dan spa mewah di samping rumah Anda, Anda dapat mengurangi bunga berdasarkan pajak reguler dan aturan AMT. Apakah itu masuk akal? Tentu saja tidak, tapi Kongres tidak meminta masukan saya mengenai undang-undang perpajakan.

Minat Rumah Liburan
Bagi kebanyakan orang, rumah liburan adalah rumah kedua dan bunga hipotek tampaknya dapat dikurangkan sesuai aturan yang dijelaskan sebelumnya. Namun, ketika Anda menyewa properti secara paruh waktu, peraturan perpajakan menjadi sangat sulit. Namun, Anda biasanya dapat memotong seluruh atau hampir seluruh bunganya. Untuk rincian kotornya, lihat “Pajak Rumah Liburan”.

Minat investasi
Ketika Anda meminjam uang dan menggunakan hasilnya untuk membeli aset investasi kena pajak, bunga yang dihasilkan disebut beban bunga investasi. Contoh paling umum: bunga pada rekening margin perantara.

Anda dapat mengurangi bunga investasi sebesar pendapatan investasi kena pajak Anda — mulai dari bunga, keuntungan modal jangka pendek, royalti tertentu, dan sejenisnya. Jika Anda tidak memiliki pendapatan investasi yang cukup, kelebihan beban bunga akan dibawa ke tahun pajak berikutnya. Mudah-mudahan, Anda memiliki pendapatan investasi yang cukup pada tahun itu untuk mengklaim penghapusan Anda. Jika tidak, prosedur transfer dilakukan dari awal. Dan seterusnya dan seterusnya.

Anda juga dapat memilih untuk memperlakukan seluruh atau sebagian keuntungan modal jangka panjang dan dividen yang memenuhi syarat sebagai pendapatan investasi. Keuntungan dari pilihan ini adalah memungkinkan Anda mengurangi lebih banyak beban bunga investasi Anda saat ini. Sisi negatifnya adalah jumlah keuntungan jangka panjang dan dividen yang diperlakukan sebagai pendapatan investasi dikenakan pajak dengan tarif biasa, bukan tarif normal 15%.

Jika Anda memiliki minat investasi, lengkapi Formulir IRS 4952 (Pengurangan Beban Bunga Investasi) untuk menghitung penghapusan Anda. Anda juga menggunakan formulir ini untuk menunjukkan berapa banyak keuntungan modal jangka panjang dan dividen yang memenuhi syarat, jika ada, yang ingin Anda perlakukan sebagai pendapatan investasi.

Bagaimana dengan bunga pinjaman yang digunakan untuk membeli investasi tidak kena pajak, seperti obligasi daerah atau dana obligasi muni? Tidak dapat dikurangkan. Logikanya, pemerintah tidak akan mengizinkan Anda menghapus bunga utang yang digunakan untuk menghasilkan pendapatan yang belum kena pajak.

Jadi, jika strategi investasi Anda memerlukan pinjaman, trik pajak yang bijaksana adalah dengan membelanjakan hasil utang tersebut untuk membeli investasi kena pajak dan menggunakan uang tunai untuk membayar investasi tidak kena pajak.

Bunga Pinjaman Perguruan Tinggi
Belum lama ini, Kongres akhirnya memberi kita keringanan pajak yang sangat dibutuhkan untuk bunga pinjaman yang digunakan untuk membayar biaya kuliah. Namun hal ini memiliki batasan, dan kelompok berpenghasilan tinggi tidak akan memenuhi syarat (kejutan). Lihat “Penjelasan Keringanan Pajak Perguruan Tinggi” untuk informasi lebih lanjut. Jika Anda termasuk dalam kategori tidak memenuhi syarat, pertimbangkan untuk mengambil pinjaman ekuitas rumah. Anda mempunyai peluang bagus untuk mengurangi bunga, seperti yang dijelaskan di atas.

Bunga pinjaman 401(k).
Biasanya tidak dapat dikurangkan terlepas dari bagaimana Anda menggunakan uang tersebut. Maaf. Tapi itu tidak terlalu buruk karena pada dasarnya Anda menaruh bunga pada diri sendiri. Potensi kerugian dalam menggunakan jalur kredit khusus ini adalah Anda harus segera membayar kembali pinjaman jika Anda keluar dari perusahaan. Jika tidak, Anda akan dikenakan pajak seolah-olah Anda menerima pembagian yang sama dengan saldo pinjaman. Jika hal ini terjadi sebelum usia 59 1/2 tahun, Anda biasanya akan dikenakan denda pajak 10% sebagai permulaan. Jadi, biasanya Anda tidak perlu berpikir untuk mengambil pinjaman 401(k) kecuali Anda benar-benar yakin dapat melunasinya tepat waktu dan penuh.

Bunga pinjaman mobil, kartu kredit dan ‘hutang konsumen’ lainnya
Kecuali jika Anda meminjam untuk membiayai pengeluaran bisnis – seperti mobil yang digunakan dalam kepemilikan perseorangan Anda – biasanya Anda bisa melupakan keringanan pajak.

Inilah sebabnya mengapa sering kali disarankan untuk mengambil pinjaman ekuitas rumah dan menggunakan uang tersebut untuk melunasi saldo kartu kredit dan pinjaman mobil. Anda mungkin dapat mengubah biaya bunga tinggi yang tidak dapat dikurangkan menjadi biaya bunga yang relatif rendah dan dapat dikurangkan sepenuhnya. Jika ya, prosedur ini merupakan skema pengelolaan utang yang sangat baik. Pastikan untuk membaca peringatan sebelumnya tentang masalah pengurangan.

Kepentingan bisnis
Apa yang terjadi jika Anda meminjam uang dan menggunakannya untuk membiayai usaha kecil Anda? Bunganya umumnya dapat dikurangkan sepenuhnya seperti halnya pengeluaran bisnis varietas taman lainnya. Sebelum Anda gembira melihat kesederhanaan kalimat sebelumnya, berhati-hatilah bahwa IRS memiliki seperangkat aturan rumit yang pada dasarnya mengharuskan Anda melacak hasil utang untuk keperluan bisnis. Jika ini berlaku untuk Anda, pastikan untuk menjadwalkan obrolan dengan akuntan pajak Anda untuk membicarakan apa sebenarnya yang diperlukan untuk memasukkan penghapusan Anda.